一直在傳IPO的獨角獸Snowflake終于在6月遞交申請，估值200億美元。這家云數據倉庫startup在今年2月剛剛完成G輪4.79億美元融資，124億美元的估值是前一輪融資的3倍。不但估值飆升，亮點還包括領投之一的Salesforce(CRM.US)。隨后，Salesforce和Snowflake對外宣布雙方有戰略性的深度合作。兩家都是從Day 1開始就生于云端，一家是全球首屈一指的CRM領頭羊，連續7年蟬聯市場寶座，一家是企業級云數據倉庫的香餑餑，短短8年，估值在ToB領域排位已躥升到第2，勢頭銳不可當。

雙方的合作是兩個平臺之間實現無縫的原生整合 (Native Integration)。一方面，Salesforce的數據支持直接導出到Snowflake的數據倉庫中。另一方面，Salesforce的Einstein AI智能服務和Tableau產品可以直接在Snowflake的數據倉庫上進行查詢。平臺的互連，數據的打通，Salesforce的入局，對兩家公司來說，都耐人尋味。下面讓我們深入剖析一下Salesforce這步大棋背后的戰略意義。

Salesforce的投資策略

Salesforce在當今的Public SaaS領域，1640億美元的market cap，去年收入170億美元，可謂是獨領風騷。在CRM領域更是傲視群雄，18.4%的市場份額，比對手SAP(SAP.US)， Oracle(ORCL.US)，微軟(MSFT.US)，Adobe(ADBE.US)的總和還要多。從2009年開始至今，共投資超過375家公司，而且戰績非常不錯，成功IPO的明星公司包括SurveyMonkey，Twilio，Dropbox，DocuSign(DOCU.US)和Zoom(ZM.US)。

細看Salesforce投資的portfolio公司，發現大致可分為3大類別。一類是 PaaS平臺Force.com的原生應用，如Veeva, ServiceMax, Apttus；一類是應用商店AppExchange上的應用，如InsideSales.com, DocuSign；還有一類就是生態鏈的投資，如HubSpot, Twillo, Pendo, Snowflake。值得一提，Salesforce在2013年投資了NoSQL數據庫MongoDB。當時Salesforce正要推出Marketing Cloud，并決心進入移動領域，對大數據NoSQL技術的投資就是為了技術儲備，這次對Snowflake的投資，顯然意義會更大。


產品垂直整合和互補

近幾年Salesforce在數據管理和數據分析領域的投入，彰顯了Benioff 對構建從上而下、端到端的數據分析技術棧的決心，但同時也暴露了Salesforce在這方面存在的短板，特別是面對競爭對手微軟。

Salesforce從2016年開始，全力進軍AI領域。通過收購了十家公司，打造了Einstein AI智能平臺。Einstein可以說是Salesforce數據分析的“核心引擎”。平臺不但可對外輸出AI服務，如Einstein Analytics，也可以把AI能力植入到內部產品云平臺 ，例如在Sales Cloud中進行銷售線索打分和潛在機會預測，提升轉化率。在Marketing Cloud中，對營銷engagement打分和活動推薦，提高客戶互動。布局Einstein為Salesforce迅速建立了差異化的產品優勢和技術壁壘，拉開跟對手的距離，是Benioff名副其實的先見之舉。

有了分析引擎，就要“連接器”整合更多的數據源。2016年，Salesforce以65億美元高價收購數據集成供應商MuleSoft。MuleSoft對Salesforce在數據集成領域的布局很重要，為Salesforce的客戶解決了整合不同數據源帶來的挑戰。盡管只有一個旗艦產品Anypoint Platform, 但MuleSoft在API管理和iPaaS (Enterprise Integration Platform as a Service)領域相當有競爭力。平臺利用API技術，把企業的本地應用，云端應用，傳統系統，IoT設備等各種數據源進行整合和交換，為上層的數據分析服務提供了強大的支撐能力。

接著就到數據可視化和BI自助服務的能力，這也是最“接近”客戶業務部門的一層。2019年，Salesforce以157億美元收購Tableau，成為Salesforce歷史上最大的收購。BI市場向來是企業軟件的必爭之地。SAP在07年收購Business Objects，IBM在07年收購Cognos，Oracle在08年收購Hyperion。近幾年云廠商也加入戰團，Google在19年把Looker收入麾下，Amazon AWS推出自家的Quick Insight，當然還有老對手微軟的PowerBI。在今年Gartner Magic Quadrant，Tableau和PowerBI的競爭力遠拋離其他產品。收購Tableau，大大加強了Salesforce在數據分析上的產品儲備，也是最關鍵的收購之一。

從數據集成，智能分析到可視化，數據平臺成為中間最重要的一環。首先，Snowflak誕生于云，與Salesforce在Day1的“No Software”的理念高度一致。更重要的是，Snowflake從頭開始就為云構建，讓其徹底擺脫了傳統數據倉庫底層引擎的限制，可以更有效、更靈活地利用云的資源。獨有的架構把存儲、計算和云服務分離，從而在擴展性、靈活性和易用性上比對手擁有更大的優勢。

畫了一個圖，簡單地描述一下產品的關系：


產品整合當然需要化學作用。首先，能為客戶提供“All-In-One”式的數據分析服務。不但可以“一步到位”，還可以“循序漸進“，特別是對于傳統企業來說，上云、數字化轉型，甚至應用AI，并不是一件一蹴而就的事情。從連接、整合、自助BI到人工智能，需要有一個進化的journey，Salesforce的目標就是希望自己產品的logo可以一個個地植入到客戶的數字化journey，為客戶定義路線圖。另外，在目標客戶方面，Einstein, Tableau和Snowflake三者之間有不少overlap，可進行交叉銷售。Einstein為Tableau和Snowflake的客戶提供高級的AI服務。反之，MuleSoft、Tableau和Snowflake為客戶實施Einstein鋪平道路。因此，Snowflake為Salesforce鞏固自身在數據分析市場中的地位起到至關重要的作用，也恰恰填補了數據平臺的關鍵空缺。

從點到面的平臺戰略轉移：“客戶360”

“Customer 360”是Salesforce近2年主推的針對B2C營銷的跨云平臺，也是從“垂直擴展“到”水平整合“ 的一個轉折性戰略pivot。平臺打通Sales Cloud, Service Cloud, Marketing Cloud和Commerce Cloud等垂直板塊，創建統一的消費者ID (這是其中一個差異化優勢)，串聯消費者跨渠道的觸點記錄，構建消費者的統一主視圖。其后，再推出的“Customer 360 Truth"，進一步整合Salesforce以外的數據源，把內部和外部的數據打通 (MuleSoft擔當穿針引線的角色)。可見， “Customer 360”的最大價值是整合消費者跨渠道的碎片化體驗，在與消費者的每一個觸點上，進行定制好的個性化交互。

舉個例子，在Salesforce的“Commerce Cloud”平臺，如果消費者從購物車中拿掉一件商品，系統會在“Marketing Cloud”平臺中自動觸發一個針對該消費者的打折扣營銷活動。當然， “Customer 360”的概念也不是Salesforce第一個提出，SAP, 微軟和Adobe已經有類似的方案或產品，但Benioff的All-In，顯然信心滿滿，“Customer 360”根植于Salesforce的生態，依靠本身龐大的市場和客戶數據的優勢，可以為其建立“后發制人”的優勢。

垂直云的打通，內外數據的整合，意味著數據孤島的打破，在基礎架構層上需要強大的數據平臺支撐，這與Snowflake在6月推出的“Data Cloud”平臺可謂一脈相承。Data Cloud跨越AWS, Azure, GCP三大云平臺，正如Snowflake的CEO Frank Slootman所描述：

“The origins of the data cloud concept began with the rise of public clouds from Amazon Web Services, Microsoft Azure, and Google Cloud, which Snowflake sits atop. Simultaneously, the rise of software as a service (SaaS) applications, or “application clouds,” from the likes of Salesforce, Workday, and SAP, have provided transactional data to process on the clouds.”


Data Cloud平臺是一個由合作伙伴，客戶，數據提供商和數據服務提供商組成的生態系統，可以通過Snowflake的數據平臺，尤其是該平臺的安全數據共享技術來共享數據。平臺的愿景是真正打破企業的數據孤島，這與“Customer 360”全方位整合消費者數據的理念和戰略高度一致。

兩者的“多云”戰略

Amazon AWS一直是Salesforce首選的IaaS合作伙伴。但隨著Azure和GCP的高速增長，特別是他們上游協同SaaS產品在企業中的滲透，為了滿足客戶多元化的需求，Salesforce也逐漸擴大合作的版圖，減少對AWS的依賴。在2017年宣布與GCP合作，整合G-Suite。同年再展開與阿里云合作，進入國內市場。

2019年跟對手微軟合作，把Marketing Cloud部署在Azure，并把自身的企業協同產品Chatter與微軟的Team實現互通。雖然兩者在CRM市場斗得你死我活，但世上沒有永遠的敵人，diversity才是王道。另一邊的Snowflake，Day1就開始部署在Amazon AWS上，到2018年開始與微軟Azure合作，再到2019年和GCP結盟，打造跨越三大云的數據平臺。對于Salesforce來說，跟云廠商的合作，不僅體現在IaaS架構上的部署，更體現在產品之間的互通，來滿足客戶多樣化的需求。對于Snowflake來說，作為一個數據產品，平臺的獨立性非常重要，讓客戶避免被廠商的“lock-in”。

當今擁擠的數據倉庫賽道，不僅包括各有各地盤的傳統大廠，如IBM, Teradata, Oracle, 微軟和SAP，還有新加入的云廠商玩家，如AWS Redshift，Google BigQuery。成立8年的Snowflake，已經能在眾強林立的Magic Quadrant Leader象限中占一席位，確實非常難得。但要在“第一梯隊”中贏得“持久戰“，需要一個強大的后盾。Salesforce的入局，不僅給Snowflake帶來資金上的支持，更有在客戶資源、數據、生態上的賦能，讓其如虎添翼。衛生事件之下，遠程辦公的步伐在加快，企業的“數字化轉型”和“上云”是大勢所趨，Salesforce的戰略pivot和產品布局，是否可以為其建立更高的競爭壁壘？Salesforce是否最終收購Snowflake？大家拭目而待。